STOCKWATCH.ID (JAKARTA) – PT Bakrie & Brothers Tbk (BNBR) berencana menerbitkan saham baru untuk mengurangi utang. Proses ini dilakukan melalui mekanisme Penambahan Modal Tanpa Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (PMTHMETD) sesuai dengan ketentuan POJK 32/2015.
Berdasarkan prospektus tambahan rencana PMTHMETD yang disampaikan ke Bursa Efek Indonesia (BEI), Selasa (22/10/2024), BNBR akan menerbitkan 13,35 miliar saham Seri E dengan nilai nominal Rp12 per saham. Penerbitan ini setara dengan 7,70% dari total modal yang disetor Perseroan setelah PMTHMETD. Namun, pemegang saham lama akan mengalami dilusi sebesar 7,70%.
Rencana penerbitan saham baru ini akan diajukan dalam Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) yang dijadwalkan pada 28 November 2024. “Langkah ini penting untuk memperbaiki struktur permodalan dan meringankan beban utang perusahaan,” ungkap manajemen BNBR.
Berdasarkan laporan keuangan per 31 Desember 2023, BNBR memiliki utang jangka panjang sebesar US$50 juta kepada Eurofa Capital Investment Inc (Eurofa), yang setara dengan Rp770,8 miliar. Selain itu, terdapat utang jangka pendek kepada Silvery Moon Investment Ltd (SMIL) sebesar Rp465,1 miliar. Para kreditur telah menyetujui penyelesaian utang melalui konversi menjadi saham dengan harga Rp64 per saham.
“Konversi utang ini akan memperkuat struktur modal perusahaan, mengurangi rasio utang terhadap ekuitas, dan meningkatkan fleksibilitas dalam mencari pendanaan baru,” kata manajemen BNBR.
Pelaksanaan PMTHMETD ini memiliki nilai total sekitar Rp855 miliar. Itu terdiri dari utang kepada Eurofa sebesar US$50 juta atau Rp750 miliar, serta utang kepada SMIL sebesar Rp105 miliar.
Manajemen BNBR menegaskan, tidak akan ada dana baru yang diterima dari penerbitan saham ini. Seluruh proses ini adalah konversi utang menjadi saham. Dengan langkah ini, diharapkan beban keuangan BNBR dapat berkurang secara signifikan.
